Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений




Скачать 431.11 Kb.
НазваниеИспользование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений
страница1/4
Дата публикации29.06.2013
Размер431.11 Kb.
ТипОтчет
zadocs.ru > Бухгалтерия > Отчет
  1   2   3   4


Тема. Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений.
1. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности в целях принятия управленческих решений

2. Принцип достоверности в формировании показателей финансовой отчетности

3. Экспресс-анализ финансовой отчетности

4. Основные приемы анализа финансовой отчетности
Практика показывает, что возможности дальнейшего развития орга­низации определяются результатами анализа ее экономического потенциала. В.В. Ковалев отмечает: «Принятию любого решения, имеющего неспонтанный характер, предшествует определенное его обоснование, базирующееся обычно на некоторых аналитических процедурах. Смысл и значимость подобных процедур, особенно в бизнесе, выходят далеко за рамки простейших арифметических действий или расчета ряда бес­системно отработанных аналитических показателей».

Информация о результатах деятельности организации, формирую­щаяся в процессе учета (бухгалтерского, статистического, оперативно­го) и отражающаяся в бухгалтерской (финансовой) отчетности, может быть проанализирована и использована при принятии управленческих решений.

Чтобы спланировать дальнейшее развитие действующего хозяй­ствующего субъекта, необходимо оценить реальную ситуацию его деятельности на основе анализа данных бухгалтерской (финансовой) отчетности.

В течение многих лет приоритетным считалось наличие большего количества данных, потенциально несущих информацию, и чем боль­ший объем информации обработан, тем более эффективное решение может быть получено. При этом упор делался на автоматизированную, а следовательно, формализованную аналитическую обработку данных.

Ориентация на большие объемы обрабатываемых сведений приво­дила к тому, что бессистемно сформированная база данных не успевала обрабатываться, не говоря уже об анализе и разумном использовании информации.

Современные тенденции развития подходов к управлению органи­зацией выдвигают требования существенного повышения культуры аналитических подходов к принятию управленческих решений.

Внедрение персональных электронно-вычислительных машин с развитым программным обеспечением является средством совершен­ствования навыков анализа. При помощи персональных компьютеров и специального программного обеспечения можно делать аналитиче­ские расчеты различной степени сложности, кроме того, развитие ин­формационных систем с распределенными базами данных позволяет при этом прибегать к разным информационным источникам.

Умелое и грамотное проведение специальных аналитических расче­тов предполагает знание существующей отчетности, логических и ин­формационных взаимосвязей между отдельными формами.

Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности — это процесс, который предполагает сравнительную оценку прошлого и текущего финансового состояния, финансовых результатов деятельности орга­низации, используя при этом как относительные, так и абсолютные показатели, главной целью которого является выявление неиспользованных резервов, разработка мероприятий по их реализации с целью улучшений будущих условий существования организации.

Бухгалтерская (финансовая) отчетность является информационной базой для проведения финансового анализа, который проводится в зависимости от поставленной задачи, в частности:

- для выявления проблем управления производственно-коммер­ческой деятельностью;

- для оценки деятельности руководства организации;

- для выбора направлений инвестирования капитала;

- для прогнозирования отдельных показателей и финансовой дея­тельности организации в целом.

Финансовый анализ решает следующие задачи:

- выявляет степень сбалансированности показателей в отчетно­сти. Например, между движением материальных и финансовых ресурсов;

- оценивает потоки собственного и заемного капитала в процес­се экономического кругооборота, направленного на извлечение максимальной или оптимальной прибыли, повышение финан­совой устойчивости и т.п.;

- позволяет оценить рациональное (нерациональное) использова­ние денежных средств для поддержания эффективной структуры капитала;

- позволяет проконтролировать сбалансированность финансовых потоков организации, соблюдение норм и нормативов расходо­вания финансовых и материальных ресурсов, целесообразность осуществления затрат.

К числу основных, стратегических задач развития любой организа­ции в условиях нестабильной рыночной экономики относятся:

- обеспечение финансовой устойчивости организации за счет поддержания рациональной (оптимальной) структуры капитала и источников его финансирования;

- максимизация прибыли;

- обеспечение инвестиционной привлекательности организации;

- создание эффективного механизма управления организацией;

- использование эффективных механизмов привлечения финан­совых средств.

Результативность принимаемых управленческих решений непосред­ственно зависит от качества выполненного экономического анализа.

Именно экономический анализ, и в частности финансовый, являет­ся той базой, на которой строится разработка экономической стратегии организации. Анализ опирается на показатели квартальной и годовой бухгалтерской отчетности. На основе их данных осуществляется вы­работка почти всех направлений экономической (в том числе и фи­нансовой) политики организации. От того, насколько качественно он проведен, зависит эффективность принимаемых управленческих реше­ний. Его результаты должны обеспечить реализацию следующих задач:

- улучшение экономического благосостояния предприятия;

- поддержку социальной сферы;

- увеличение налоговых поступлений для формирования бюджета и др.

Например, анализ финансово-хозяйственной деятельности орга­низации (оценка структуры активов и пассивов, анализ платежеспо­собности, финансовой устойчивости и деловой активности, анализ безубыточности и прибыльности, анализ состояния средств в расчетах и т.д.) позволит:

- определить исходные данные, используемые при составлении прогноза основного бюджета, прогнозирования финансового состояния;

- определить пороговые значения финансовых показателей и ко­эффициентов, возможные их отклонения от режима нормального функционирования организации;

- сделать краткосрочный прогноз финансовых и товарных рынков;

- выбрать вариант годового бюджета, соответствующего кратко­срочным задачам и стратегическим целям организации;

- сформировать квартальные планы продаж и спрогнозировать денежные потоки организации.

Решив эти и другие задачи, можно принимать решения по текуще­му управлению финансово-хозяйственной деятельностью, а именно: управлять активами, капиталом, дебиторской и кредиторской задол­женностью, кредитами, валютными ресурсами, расходами, осущест­влять контроль над использованием прибыли, делать выбор вариантов дивидендной политики и др.

Анализ бухгалтерской отчетности является неотъемлемой частью большинства решений, касающихся кредитования, инвестирования и др. И роль анализа бухгалтерской отчетности во всех случаях разная.

Например:

1. Если принимается решение о предоставлении кредита, кредитор рассматривает организацию заемщика с точки зрения возврата денег и получения определенного процента за кредит. Поэтому анализ бух­галтерской отчетности для кредитора является важной частью общего процесса принятия решений.

2. Если принимаются решения в отношении инвестирования капи­тала, то инвестор рассчитывает на возврат капитала как в виде при­роста стоимости капитала, так и в виде дивидендов. А прибыльность и дивиденды в долгосрочной перспективе зависят от роста объемов хозяйственной деятельности и ликвидности элементов, которые оце­ниваются посредством анализа бухгалтерской отчетности.

Анализ бухгалтерской отчетности связан с логическим процессом, поэтому его относительное значение в принятии решений изменяется и зависимости от складывающихся обстоятельств (например, в отно­шении инвестиционной деятельности — от обстоятельств на рынке).

Текущий анализ бухгалтерской отчетности позволяет определить экономические ориентиры развития организации в будущем. Нагляд­ным примером такого ориентирования может служить финансовая модель хозяйственной деятельности организации.

Основополагающим элементом в развитии финансово-хозяйствен­ной деятельности каждой организации является капитал. Капитал ор­ганизации формируется из капитала собственного и заемного. Он мо­жет быть вложен или в основные, или в оборотные активы, или, если имеются некоторые излишки, они могут быть направлены на внеш­ние инвестиции. Часть, превращенная в оборотный капитал, тратится на сырье и материалы и на преобразование их в готовые изделия и товары. Данный процесс преобразования закупленных материалов в конечный продукт предполагает расходование денег, которые необходимо считать. Поэтому каждый хозяйствующий субъект должен выработать определенную стратегию распоряжения финансовыми ресурсами. Они могут быть направлены на:

- оплату труда;

- аренду помещений;

- налоги;

- страхование; коммунальные платежи и т.д.

Продажа готовой продукции (работ, услуг) и товаров может осу­ществляться посредством прямых платежей или в кредит. В последнем случае дебиторы замедляют процесс притока денежных средств в ор­ганизацию. Это также необходимо учитывать.

Если организация инвестировала деньги во внешние проекты, тогда она имеет возможность получать проценты от вложений оборотного капитала, которые приходят в форме доходов от прочей внереализа­ционной деятельности.

Некоторая часть денежных средств направляется на уплату налогов, процентов за кредит и других финансовых расходов.

Все эти особенности денежного оборота являются отражением от­ношений между участниками процесса производства и должны быть изучены, проанализированы и учтены при принятии управленческих решений в отношении дальнейшего развития организации.

Некоторые направления аналитической работы на основе данных бухгалтерской отчетности и практические варианты управленческих решений представлены в таблице 1.1.

^ Таблица 1.1

Варианты управленческих решений по результатам анализа бухгалтерской отчетности

Направле­ния анали­тической

работы

Задачи аналитического

исследования

Источник инфор-

мации

Дополни-

тельный источник

информа­ции

Информаци­онная база

данных

Варианты управлен­ческих

решений

1 . Оценка

способности хозяйствующего

субъекта

интегрировать

денежные

средства

Определить:

- соотношение оборотных активов и текущих пассивов;

- сроки преобразования активов в форму денежных

средств и их эквивалентность;

- структуру денежных потоков и вклад отдельных

видов деятельности в общее изменение денежных средств.

Бухгалтерский

баланс.

Отчет

о движении денежных

средств

Пояснения

к бухгалтерской (финансовой)

отчетности

Подробная

и достоверная информация для

расчетов

финансовых

показателей:

- коэффициентов

ликвидности;

- коэффициентов

оборачиваемости

Обеспечение

текущей

платеже-

способности

в целях

привлечения краткосрочных

кредитов

2. Оценка

структуры

капитала

Характеристика

финансового риска

организации:

- прогнозирование

потребности

в привлечении капитала, а также рас­пределения будущих прибылей и денежных потоков между субъектами, предо­ставившими финансовые ресурсы

Бухгалтерский

баланс

Пояснения

к бухгалтерской (финансовой)

отчетности

Полная сумма задолженности,

процентные

ставки, условия погашения, наличие залоговых обязательств

Обосно-

вание

решений

по при-

влечению

и использованию финан­совых

ресурсов

3. Анализ рента­бельности капитала

Оценить: - эффективность вложения капитала в имущество орга­низации, способ­ность к увеличению капитала, потенци­альные изменения

в экономических ресурсах;

- оценить целесоо­бразность инвести­ций и способность

удовлетворить

инвестиционные

ожидания вкладчиков капитала

Бухгал­терский баланс Отчет о при­былях и убытках

Пояснения к бухгалтер­ской (фи­нансовой) отчетности

Состав и структура форми­рования финансовых результа­тов, активов и обязательств

Прогнози­рование будущих доходов и рас­ходов



Таким образом, бухгалтерская (финансовая) отчетность должна со­держать ту информацию, которая обеспечивала бы проведение досто­верного финансового анализа.

В этой связи информация в бухгалтерской отчетности должна быть подготовлена так, чтобы пользователь мог провести анализ целена­правленно с использованием полученных результатов для принятия конкретных экономических решений.
^ 2. Принцип достоверности в формировании показателей финансовой отчетности

Требование достоверности бухгалтерской отчетности отмечено в п. 4 ст. 6 Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99), утвержденного приказом Минфина России от 6 июля 1999 г, № 43н. Бухгалтерская отчетность должна да­вать достоверное и полное представление о финансовом положении организации, финансовых результатах ее деятельности и изменениях в ее финансовом положении. Достоверной и полной считается бухгал­терская отчетность, сформированная исходя из правил, установленных нормативными актами по бухгалтерскому учету.

Требование достоверности и надежности информации в бухгалтер­ской отчетности важно при проведении анализа финансового состояния внешними пользователями, в частности: банком, решающим вопрос кредитования; поставщиками, подрядчиками, инвесторами и другими пользователями информации. Обоснованность принимаемых решений будет определяться достоверностью бухгалтерской отчетности, включая пояснительную информацию.

Надежность информации определяется качеством учетной работы в организации и системой внутреннего контроля.

Обязательными условиями, обеспечивающими реальность и досто­верность данных бухгалтерского баланса, могут быть:

— согласованность с бухгалтерскими книгами и документами;

— соответствие результатам инвентаризации;

Внешним аналитикам проверить названные условия проблема­тично, однако удостовериться в объективности формирования статей бухгалтерского баланса необходимо. В этой связи полезно рассмотреть некоторые возможные приемы искажения финансовой информации, хотя перечень ситуаций неограничен. Однако существуют некоторые наиболее типичные ошибки и приемы искажения информации о фи­нансовом состоянии, которые можно разделить на следующие группы:

— искажения, влияющие на ясность и достоверность информации, но не затрагивающие величину финансового результата (прием вуалирования);

— искажения, связанные с получением неверной цифры финансо­вого результата и собственного капитала (прием фальсификации).

Вуалирование бухгалтерской отчетности (от франц. voilerскры­вать, затуманивать) — это искажение данных, позволяющее скрыть отрицательные моменты деятельности организации, при соблюдении требований, установленных нормативными актами в области бухгал­терского учета.

Факты «вуалирования» в отчетности неизбежны по объективным причинам и связаны прежде всего с искажением, совершаемым в связи

с разным прочтением и пониманием бухгалтером нормативных актов, следствием недостатков системы регулирования бухгалтерского учета и редко бывают неумышленными.

Факты «вуалирования» в бухгалтерской (финансовой) отчетности обусловлены рядом особенностей, характерных для существующей системы регулирования бухгалтерского учета в нашей стране:

— установление различий между экономическим содержанием фак­тов хозяйственной деятельности и способом отражения в бухгал­терской отчетности в соответствии с действующими правилами. Примером таких особенностей является исполнение обязательств по договорам комиссии, поручения, агентским договорам, по­лучения авансов, формам расчетов неденежными средствами;

— наличие:

а) неконкретной учетной политики, позволяющей про­извольно устанавливать нормы и нормативы по отдельным ее элементам, что дает возможность влиять на величину показате­лей, характеризующих изменение имущественного и финансово­го положения за отчетный период;

б) противоречий в содержании нормативных документов разных уровней по отражению одного и того же объекта бухгалтерского учета.

Иногда организации с целью «приукрасить» финансовые показатели вуалируют отдельные статьи отчетности для того, чтобы их финансовый отчет выглядел лучше в глазах аналитиков.

К типичным приемам вуалирования в бухгалтерском балансе следует отнести:

  • объединение разнородных сумм в одной балансовой статье. При­мер такого искажения — объединение в статье баланса «Дебитор­ская задолженность» как непосредственно сумм задолженности покупателей, так и иных видов задолженности, размеры которой стремятся приуменьшить. Это операции по счету 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами», 73 «Расчеты с персоналом по прочим операциям» и др. По данным счетам задолженность очень часто не возвращается. Поэтому необходимо выяснить, не присутствуют ли в суммах, отражаемых по статье «дебитор­ская», иные виды задолженности. Кроме того, следует выяснить природу образования сумм в бухгалтерском балансе по статье «прочие оборотные активы». В их составе также может скрываться дебиторская задолженность, маловероятная для взыскания;

  • погашение статей актива и пассива путем неправильного зачета требований и обязательств.

В бухгалтерской отчетности не допускается зачет между статьями ак­тивов и пассивов, статьями прибылей и убытков, за исключением слу­чаев, предусмотренных нормативными документами (п. 34 ПБУ 4/99, п. 40 Положения по ведению учета).

Многие организации не учитывают суммы НДС, начисленные с авансов полученных, а задолженность по авансам полученным ука­зывают за вычетом начисленного в бюджет НДС, что занижает валюту баланса и искажает бухгалтерскую отчетность. Отражение в бухгал­терском балансе задолженности по авансам полученным, за вычетом начисленного в бюджет НДС, некорректно, поскольку в случае неис­полнения обязательств организация должна вернуть покупателю сумму вместе с НДС. Следовательно, задолженность по авансам полученным должна быть отражена с учетом НДС, а сумму НДС с авансов необхо­димо показать по строке «Прочие оборотные активы».

Такого рода искажения нередко встречаются при использовании счетов 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками», 76 «Расчеты с раз­ными дебиторами и кредиторами» и др. Суммы выданных авансов отражаются на счете 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками», соответственно суммы полученных авансов — на счете 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками». Согласно нормативным требованиям, указанные суммы должны отражаться обособленно в разрезе отдельных аналитических счетов в рамках одного синтетического счета. Взаимный зачет по аналитическим счетам не допускается.

Последствия взаимного зачета сумм, отражающих величину деби­торской и кредиторской задолженности, на примере счета 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками» могут быть следующими:

Реальные балансовые соотношения:

— расчеты с дебиторами за товары, работы, услуги — 10000 руб.

— авансы, полученные от покупателей и заказчиков, — 5000 руб. Вместо этого в бухгалтерском балансе могут быть отражены:

— дебиторская задолженность (расчеты с дебиторами за товары, работы и услуги) — 5000 руб.;

— кредиторская задолженность (авансы, полученные от покупате­лей и заказчиков) — отсутствует.

В результате подобных взаимозачетов активных и пассивных статей:

— занижается риск неплатежей (дебиторская задолженность может остаться непогашенной);

— уменьшается объем кредиторской задолженности предприя­тия.

Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99) указывает на недопустимость взаимного зачета статей актива и пассива

  • невключение в статьи бухгалтерского баланса регулирующих ве­личин.

Информация о финансовых вложениях, стоимости материально-производственных запасов и дебиторской задолженности должна быть представлена в бухгалтерском балансе за вычетом регулирующих ве­личин, которые должны раскрываться в пояснениях к бухгалтерскому балансу и Отчету о прибылях и убытках (п. 35 ПБУ 4/99). В частности, помимо амортизационных начислений регулирующими величинами признаются резервы:

— под снижение стоимости материальных ценностей;

— под обесценение финансовых вложений;

— по сомнительным долгам;

  • неверное отражение данных бухгалтерского учета по статьям бух­галтерского баланса.

Сумма дебетового остатка по счету 94 «Недостачи и потери от порчи ценностей» часто отражается в составе прочих активов организации. Однако сальдо по данному счету в бухгалтерской отчетности должно отражаться в зависимости от причин выявленных недостач. Источни­ками покрытия недостач могут являться такие счета, как:

— 20 «Основное производство», 23 «Вспомогательное производ­ство»;

— 73 «Расчеты с персоналом по прочим операциям»;

— 91 «Прочие доходы и расходы»;

— 98 «Доходы будущих периодов».

Таким образом, если виновное лицо выявлено, в бухгалтерском балансе суммы отражаются по статьям «Дебиторская задолженность виновных лиц» и «Доходы будущих периодов». Если виновные не уста­новлены, то соответствующие потери относятся на финансовые ре­зультаты текущего периода;

  • отражение беспроцентных займов в составе финансовых вложе­ний.

Если беспроцентные займы попадают в состав финансовых вло­жений, значит, в отчетности ошибка. Такие займы не обладают признаками финансовых вложений, не отвечают критериям признания активов (закреплены п. 2 ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений»), в частности, не способны приносить заимодавцу выгоды в будущем (кредитор получает обратно столько же, сколько передал заемщику).

Выданные беспроцентные займы должны отражаться в составе долгосрочной или краткосрочной дебиторской задолженности в за­висимости от сроков погашения.

Для отражения выданного беспроцентного займа должен приме­няться счет 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» и от­дельный субсчет, например «Предоставленные беспроцентные займы». В балансе эта дебиторская задолженность отражается по строке «Де­биторская задолженность».

Недостатки в работе организации в завуалированном виде могут отражаться в ряде балансовых статей, что может быть выявлено в рам­ках внутреннего анализа с привлечением данных текущего учета. Это вызвано существующей методикой составления баланса, согласно которой многие балансовые статьи — комплексные. В частности, это относится к статьям:
  1   2   3   4

Добавить документ в свой блог или на сайт

Похожие:

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений icon1. Сущность стратегического менеджмента Стратегическое планирование...
Классификация внутриорганизационных планов по различным признакам. Назначение и роль различных типов планов в реализации стратегии...

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconРеферат на тему: «Метод сценариев»
Практическое применение сценарного метода прогнозирования при разработке управленческих решений

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconАнтинаркотическая программа «городской округ город Бор территория без наркотиков» 2012 год I
Рассмотрение программы на расширенном межведомственном совещании, обсуждение вопросов реализации программы с участием непосредственных...

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconТематика рефератов (контрольных работ)
Преимущества и недостатки использования количественного подхода в принятии управленческих решений современными организациями

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconУчебно методический комплекс
Целью курса является формирование у студентов современного экономического мышления; изучение основ разработки альтернативных вариантов...

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconУслуги Компании «Бизнес-Резалт Консалтинг»
Услуги по разработке бизнес планов востребованы нашими клиентами в следующих случаях

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconПрограмма "Альтаир Анализ финансовой отчетности 00" предназначена...
Факторный анализ, являющийся основой этой программы, позволяет выделить и количественно оценить степень влияния тех показатели деятельности...

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconВопросы к экзамену по дисциплине «Методы принятия управленческих решений»
Состав и содержание процесса разработки управленческих решений в органах государственной власти

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconТесты по дисциплине «Бухгалтерский учет и отчетность в банке»
Бухгалтерский учет включает в себя ведение бухгалтерской книги, анализ, и объяснение всей финансовой информации, касающейся деятельности...

Использование выводов из анализа финансовой отчетности при разработке бизнес-планов и принятии различных управленческих решений iconГ. П. Гринев Анализ финансовой отчетности
Роль и значение анализа финансового состояния организации. Задачи анализа финансового состояния

Вы можете разместить ссылку на наш сайт:
Школьные материалы


При копировании материала укажите ссылку © 2013
контакты
zadocs.ru
Главная страница

Разработка сайта — Веб студия Адаманов